Video: Cara Membuat Laporan Arus Kas (proposal usaha) BSP-5 2025
Proses memperkirakan arus kas bersih dari investasi memerlukan kerja sedikit lebih banyak daripada memperkirakan jumlah investasi yang Anda perlukan. Meskipun Anda bekerja dengan QuickBooks 2013, Anda memerlukan bantuan Excel atau spreadsheet keuangan lainnya.
Duduklah dan pikirkan baik-baik tentang pendapatan tambahan dan biaya tambahan yang dihasilkan investasi tersebut. Jelas, Anda berharap efek bersih dari investasi akan menghemat uang Anda. Namun, jumlah investasi tertentu akan merugikan Anda. Di sisi lain, Anda juga menerima tabungan agar investasi kembali.
Anda ingin membuat sedikit jadwal - ini bisa ditulis di bagian belakang serbet koktail atau diketikkan ke program spreadsheet seperti Excel - dan gunakan untuk memperkirakan dan menghitung arus kas secara hati-hati.
Misalkan, dalam kasus gedung perkantoran, dua item berikut menentukan arus kas bersih.
-
KPR baru memerlukan pembayaran bunga tahunan $ 21.000. Menjaga hal-hal sederhana (jangan khawatir dengan amortisasi pokoknya dulu), anggap ini adalah hipotek khusus. Selanjutnya anggaplah bahwa Anda perlu membayar seluruh saldo hipotek dalam 20 tahun sebagai bagian dari pembayaran balon. Sementara itu, bagaimanapun, Anda akan membayar $ 21.000 setiap akhir tahun.
-
Karena Anda memiliki bangunan sendiri, Anda menghemat $ 20.000 untuk sewa tahun pertama. Jumlah ini meningkat setiap tahunnya. Jika sewa yang Anda bayar telah meningkat setiap tahun sebesar 3 persen karena inflasi, Anda mungkin ingin mengasumsikan bahwa penghematan sewa Anda, agar diperkirakan secara akurat, juga harus meningkat sebesar 3 persen setiap tahun.
Misalnya, Anda mungkin ingin mengasumsikan bahwa di tahun kedua, penghematan uang Anda sebesar 103 persen sebesar $ 20.000. Pada tahun ketiga, penghematan uang Anda sebesar 103 persen dari $ 20, 600 (yang merupakan sewa tahun kedua tabungan).
Apakah bisnis penghematan sewa ini masuk akal? Dengan investasi belanja modal, investasi modal seringkali menghemat uang dengan cara tertentu. Oleh karena itu, Anda perlu memperkirakan penghematan tersebut selama bertahun-tahun bahwa Anda akan menggunakan investasi modal.
Dalam kasus ini, penghematan sewa harus sama dengan penghematan sewa saat ini plus inflasi setiap tahunnya. Cara lain untuk melihat jumlah tabungan sewa adalah dengan mengatakan bahwa penghematan sewa sama dengan uang sewa yang tidak perlu Anda bayar jika Anda memiliki bangunan itu.
Tabel berikut merangkum arus kas yang Anda nikmati dengan berinvestasi di gedung ini.Tabel memiliki kolom untuk setiap nomor tahun. (Jadwal menunjukkan 20 tahun pembayaran uang tabungan dan pembayaran hipotek.)
Jadwal juga mencakup tiga kolom, yang melaporkan penghematan sewa, pembayaran bunga hipotek tahunan, dan jumlah arus kas bersih. Jumlah arus kas bersih sama dengan penghematan sewa dikurangi pembayaran bunga kredit.
Perhatikan bahwa dalam dua tahun pertama, pembayaran bunga kredit melebihi penghematan sewa. Namun, pada tahun ke 3 dan seterusnya, penghematan sewa melebihi pembayaran hipotek.
| Tahun | Tabungan Sewa | Pembayaran Hipotek | Arus Kas Bersih |
|---|---|---|---|
| 1 | 20.000 | 21.000 | -1, 000 |
| 2 | 20, 600 | 21.000 | -400 |
| 3 | 21, 218 | 21.000 | 218 |
| 4 | 21, 855 | 21.000 | 855 |
| 5 | 22, 511 | 21.000 | 1, 511 |
| 6 | 23, 186 | 21.000 | 2, 186 |
| 7 | 23, 882 | 21.000 | 2, 882 |
| 8 | 24, 598 | 21.000 | 3, 598 |
| 9 | 25, 336 | 21.000> 99, 99,> 10, > 26, 879 | 21.000 |
| 5, 879 | 12 | 27, 685 | 21.000 |
| 6, 685 | 13 | 28, 516 > 21.000 | 7, 516 |
| 14 | 29, 371 | 21.000 | 8, 371 |
| 15 | 30, 252 | 21.000 > 9, 252 | 16 |
| 31, 160 | 21.000 | 10, 160 | 17 |
| 32, 095 | 21.000 | 11, 095 > 18 | 33, 058 |
| 21.000 | 12, 058 | 19 | 34, 050 |
| 21.000 | 13, 050 | 20 | 35, 072 |
| 21, 000 | 14, 072 | Bila Anda melihat arus kas yang berasal dari investasi modal nt, Anda perlu membuat beberapa asumsi tentang apa yang terjadi pada akhir kehidupan investasi. Dalam kasus investasi bangunan, misalnya, Anda mungkin perlu menunjukkan bahwa hipotek itu lunas. Anda juga mungkin ingin menunjukkan penjualan bangunan di beberapa titik. | Untuk menunjukkan bagaimana ini bekerja, anggaplah bahwa pada akhir tahun 20, Anda melunasi hipotek (yang masih akan menghasilkan $ 300.000 karena Anda hanya membayar bunga), dan misalkan Anda menjual bangunan itu seharga $ 630, 000. Jumlah ini adalah perkiraan. |
| Untuk mendapatkan estimasi ini, ambil harga pembelian asli $ 350.000 dan kemudian setiap tahun mengembang sebesar 3 persen selama 20 tahun. Melakukan hal tersebut menghasilkan perkiraan harga jual di tahun 20 dari $ 630.000. Anda juga akan membayar biaya penjualan sebesar $ 30.000. | Tabel berikut ini menunjukkan bagaimana angka-angka ini menghasilkan arus kas likuidasi akhir. Harga penjualan kotor sama dengan $ 630.000. Maka Anda harus membayar hipotek $ 300.000. Kemudian Anda juga memiliki $ 30.000 dari biaya penjualan. | Jika Anda mengurangi hipotek dan biaya penjualan dari harga penjualan kotor, maka arus kas akhir, sama dengan $ 300.000. Ini masuk akal, bukan? Harga penjualan kotor sebesar $ 630.000 dikurangi $ 300.000 untuk pembayaran hipotek dikurangi $ 30.000 untuk biaya penjualan sama dengan $ 300.000. | Memperkirakan Aliran Kas Likuidasi |
| Harga jual kotor | $ 630.000 > Kurang: Hipotek | 300.000 | Dikurangi: Biaya penjualan |
30.000
Arus kas akhir dari penjualan
$ 300.000
Langkah terakhir adalah menggabungkan informasi yang ditunjukkan.Kolom arus kas bersih merangkum arus kas bersih. Kolom arus likuidasi menunjukkan 0 selama 19 tahun pertama. Kemudian pada tahun 20, arus kas likuidasi menunjukkan $ 300.000. Kesepakatan sebenarnya menggabungkan arus kas bersih dan arus kas likuidasi.
Menggabungkan Semua Arus Kas
| Arus Kas Bersih | Arus Kas Likuidasi |
| Penawaran Nyata | 1 |
| -1.000 | 0 |
| -1, 000 | 2 |
-400
| -400 | 3 | 218 | 0 |
|---|---|---|---|
| 218 | 4 | 855 | 0 |
| 855 | 5 | 1, 511 | 0 |
| 1, 511 | 6 | 2, 186 | 0 |
| 2, 186 | 7 | 2, 882 | 0 |
| 2, 882 | 8 | 3, 598 | 0 |
| 3, 598 | 9 | 4, 336 | 0 |
| 4, 336 | 10 | 5, 096 | 0 |
| 5, 096 | 11 | 5, 879 | 0 |
| 5, 879 | 12 | 6, 685 | 0 |
| 6, 685 | 13 | 7, 516 | 0 |
| 7, 516 | 14 | 8, 371 | 0 |
| 8, 371 | 15 | 9, 252 | 0 |
| 9, 252 | 16 | 10, 160 | 0 |
| 10, 160 | 17 | 11, 095 | 0 |
| 11, 095 | 18 | 12, 058 | 0 |
| 12, 058 | 19 | 13, 050 | 0 |
| 13, 050 | 20 | 14, 072 | 300.000 |
| 314, 072 |
